中华金银:议息和非农数据将令金价大幅震荡

2008年01月30日12:40  来源: 和讯网    作者:肖华忠

  和讯特约

  受到冰雪天气和电力供应不足等影响,中国两大黄金生产商昨天先后宣布减产和停产,尤其是以多金属投资抵抗风险的湖南辰州矿业(002155行情,股吧)股份公司,其在湖南省内的主要盈利来源都已相继全面停产,春节前都难以恢复生产。昨天,首家被允许在中国开采重要金矿的外企---澳华黄金公司也表示,最近中国南方严冬的冰雪风暴影响了发电厂的煤炭供应。因此,公司在贵州的锦丰矿山二月份的产量将低于预期。

  美国发布表现好坏不一的经济数据之后,交易商在美联储(FED)本周的利率决定会议前调整头寸,导致周二纽约美元兑欧元和日元小幅上扬。美国商务部(Commerce;Department)周二发布的数据显示,美国去年12月耐用品订单月率增长5.2%,季调后至2266亿美元。11月份的耐用品订单修正后上升0.5%,初值为下降0.1%,市场之前预期为增长2.1%。美国谘商会(Conference;Board)周二发布的数据显示,美国1月谘商会消费者信心指数从去年12月修正后的90.6降至87.9,市场预期为87。12月份的初值为88.6,去年11月份为87.8。尽管强劲的消费者信心指数和耐用品订单数据发布后,利率期货显示美联储本周大幅降息的几率下降,但汇市交易商仍认为美联储将在周三下调基准利率。因全球股市大幅跳水、且市场对美国经济步入衰退的担忧情绪日益增强,美联储上周意外大幅降息75点。不过,周二发布的大部分数据对扫清阴霾提供了帮助。另一份报告显示,美国房市陷入了更多麻烦,但类似的数据已经可以很容易被市场接受。今日发布的另一份数据显示,美国11月SP/CS;10座城市房价指数年率下滑8.4%,跌幅超过10月的6.7%,并创下历史新高。美国11月SP/CS;20座城市房价指数年率下滑7.7%,跌幅也创下历史最高水平。北京时间04:40,欧元兑美元报1.4775/77,跌幅0.1%;美元兑日元报107.06/09,涨幅0.2%,耐用品订单数据公布后汇价触及时段高点107.23。◎美联储将降息50点?利率期货显示,美联储在议息会议结束后降息50点的几率大约为60%,若如此,将使联邦基金基准利率降至3%,比欧元区基准利率低整整1%,也将使美国进入发达国家中利率最低之列。利率降低将使美元更加失去对投资者的吸引力。若美联储降息50点,将成为该机构自上世纪90年代早期以联邦基金利率作为基准利率以来,在两周时间段内出手动作最大的一次。Custom;House首席交易员Mark;Frey认为,若降息50点伴随着表现相对更加良好的经济数据,投资者可能会匆忙返回市场搜寻高收益高风险资产。Frey表示,套息交易将再次盛行,美元将可能面临困难处境,尤其是兑欧元和商品货币。交易商和投资者期待美联储在降息后的声明中对未来经济增长面临的风险、尤其是第四季度GDP数据以及将于本周晚些时候发布的非农就业数据作何解释。

  (NYMEX原油收盘)经济数据良好刺激原油需求,NYMEX原油期货周二小幅收高,周二走势描述:日K线图显示,NYMEX;3月原油期货周二收于上下影的小阳线。亚洲时段,市场预期美联储将继续降息以刺激经济增长,从而提振能源需求;欧洲时段,欧元兑美元先涨后跌,油价也如实翻版了欧元走势;纽约时段,美国经济数据表现尚佳,刺激原油需求,油价反弹。油价盘中最高触及91.94美元/桶,最低下探至90.33美元/桶,收报91.64美元/桶,上涨0.65美元,涨幅0.71%。基本面利好因素:1.美国谘商会(Conference;Board)周二发布的数据显示,美国1月谘商会消费者信心指数为87.9,市场预期为87。2.美国商务部(Commerce;Department)周二报告表示,美国12月季调后耐用品订单月率上升5.2%,至2266亿美元;11月月率修;正后上升0.5%,初值上升0.1%。此前接受媒体调查的经济学家预计12月耐用品订单月率上升2.1%。今日美国公布的经济数据大都表现尚佳,虽然小幅减弱了美联储周三降息的必要性,但是对投资者信心起到安抚作用,美国经济好转将刺激原油需求,利好油价。3.曼氏金融(MF Global)驻伦敦分析师Robert;Laughlin预计,美联储本周将至少降息50个基点。接受媒体调查的20名交易员中有18名认为联储将降息,其中,预计14名预计降息幅度为50个基点。4.伊朗驻OPEC官员Hossein;Kazempour;Ardebili周一表示,OPEC不太可能在本周的会议上提高产出,同时,伊朗和尼日利亚石油部长纷纷暗示不会增产。越来越多的市场人士认为石油输出国组织(OPEC)本周五会议将维持现行产出水平不变,该预期提振;油价上涨。5.由于南非电力短缺短时间内不能得到根治,对贵金属供应的担忧令现货金周二再度刷新933.30美元/盎司历史高点,对油价继续上涨构成支撑。基本面利空因素:1.美国气象预报中心报道称,美国东部2月的第一周将维持温和的天气。2.接受媒体调查的分析师预计,美国上周原油库存将增加210万桶,对油价构成利空支持。3.美国商品期货委员会(CFTC)最新数据显示,对冲基金经理人以及其他大型投机者前一周将看涨油价的赌注减少了一半。技术面格局分析:技术面上,NYMEX;3月原油期货收于上下影的小阳线,继续依托5日均线强劲支撑稳固上攻。油价在度过心理低点阶段之后,连续4个交易日收高,带动5日均线向上穿越10日均线,日均线强势格局有望重现。油价短期上方阻力在92.20美元/桶和93.14美元/桶,下方支撑在87.21美元/桶和89.03美元/桶。分析师认为,周二陆续公布的经济数据大都表现良好,一定程度缓解了美国经;济衰退的恐惧,刺激了原油消费需求。且市场对美联储周三继续降息50个基点存在普遍预期,也是油价短期最大的利好因素。不过,对于油价未来走势影响最大的,仍是本周五的非农数据。该数据为衡量美国经济的风向标,也是与原油需求挂钩的直接因素。如果在美联储降息50点的前提下,非农就业能够表现强劲,那么油价后市将迎来更大的反弹。周K线图显示,继上周收于长下影小阳线之后,截至周二原油期货收于下影小阳线,目前,周均线强势格局遭打破。油价长期上方阻力在95.00美元/桶和100.00美元/桶,长期下方支撑在80.00美元/桶和85.00美元/桶。后市展望:Astmax公司基金经理Tetsu;Emori表示:经济焦点不确定且令人沮丧,人们希望知道原油需求究竟受到多大的影响,OPEC可能试图维持油价在85美元/桶的水平。法国巴黎银行(BNP;Paribas)分析师Harry;Tchlinguirian表示,油价走势更多是受市场对美国经济前景的担忧而非供需基本面;因素影响。在1月初,市场对美国经济衰退将打击原油需求的担忧一度支持油价飙升至100美元/桶上方。MF Global分析师Rob;Laughlin表示,本周能源市场将主要受经济数据,尤其是OPEC本周五会议的影响。周三关注重点:美国第四季度个人消费支出物价指数初值,美国第四季度实际GDP环比年率初值,美国上周EIA原油库存变化。

  综上所述,本周黄金价格基本面、消息面、技术面均不平静、不寻常。将出现很大的不确定性而大幅波动。

  上一交易日黄金价格冲高回落,从日线图表上看RSI指标,出现了一个顶背离的信号,因此我们要防止短线步入调整;另美联储议息在即,减息50基点的可能性大,消息虽然对于美圆是利空,但经过一段时间的消化后,利空兑现时就变成利好,美圆很可能在美联储公布减息后出现反弹,从而进一步带动黄金短期调整:操作上建议中长线投资者暂观望等待,如果向上突破933美圆则买入。激进型短线投机者今日可在924美圆沽出,获利10美圆左右离场,如果上涨到933美圆止损并反手做多,仅供参考、风险自担!

  【独家稿件声明】凡注明“和讯网”来源之作品(文字、图片、图表或音视频),未经授权,任何媒体和个人不得全部或者部分转载。如需转载,请与和讯网(010-85650836)联系;经许可后转载务必请注明出处,违者本网将依法追究。

(责任编辑:董金海)

 

[发表评论] [复制链接] [收藏此文] [我要提问] [打印]

我来说两句
谁在说
用户名: 密码:   全部评论>>
  全部评论>>
热点
商讯
热门推荐
  鼠年黄金牛市还将继续?

2008年黄金市场将继续保持强劲发展势头,而美元持续走低、通货膨胀加剧以及信贷危机…
 
  独家:牛市依旧 但短期还未跌到位

富源金业黄金交易中心交易部经理刘洋溢作客和讯黄金视频沙龙…
热点新闻
热门评论
热门事件